תגמול הוני

תגמול הוני הוא שם כולל לשימוש במניות המעסיק ככלי תגמול לעובדים, באמצעים מכשירים כגון אופציות, מניות חסומות, RSUs ועוד.
בדרך כלל, השימוש בתגמול הוני הוא לצורך תכניות תמרוץ ארוכות טווח (Long Term Incentives) אך ישנם גם מכשירים כגון ESPP שהם לטווח קצר יותר.
לתגמול הוני המשמש כחלק מתכנית LTI, יש שתי מטרות קלאסיות:

  1. משיכת עובדים ושימורם
  2. התאמת האינטרסים של העובדים עם אלו של בעלי המניות

יש המייחסים לתגמול הוני מטרה נוספת: תכנית תגמול שאינה פוגעת בתזרים-המזומנים של המעסיק.

ישנם מספר הבדלים מקובלים באופן השימוש בתגמול הוני בחברות גדולות (בדר"כ ציבוריות) ובחברות הזנק (startups):

חברות הזנק (startups) חברות גדולות
כלי התגמול בעיקר אופציות בעיקר RSUs ומניות חסומות
מקבלי התגמול כמעט כל העובדים עובדים בכירים ואוכלוסיות נבחרות
תדירות ההענקה בתחילת העבודה ולאחר מכן בתדירות לא-קבועה כל שנה (לא תמיד לכולם)
אופן מדידת התגמול ההוני כשיעור מההון (המונפק והנפרע, בדילול מלא) של המעסיק השווי הכספי של ההענקה (בעיקר לפי מודל B&S)

 

לאור הבדלים אלו, יצרנו בצבירן שני פתרונות יחודיים עבור נתוני התגמול ההוני:

חברות הזנק (startups) חברות גדולות
חברות משתתפות עשרות רבות של חברות הזנק (startups) בתחומי הטכנולוגיה עשרות בודדות של חברות גדולות, ברובן ציבוריות, מסקטורים שונים
אופן מדידת התגמול ההוני כשיעור (%) מההון (המונפק והנפרע, בדילול מלא) של המעסיק בהתאם לשווי הכספי (₪) של ההענקה (בעיקר לפי מודל B&S).

התוצאות מוצגות בשתי צורות:

·   בשווי כספי (₪)

·   כשיעור (%) מחבילת השכר הכוללת
האוכלוסיות הנבחנות ·   חבר דירקטוריון

·   מנכ"ל

·   CTO

·   סמנכ"ל מחקר ופיתוח

·   CFO

·   שאר חברי הנהלה

·   מנהלי דרג ביניים

·   ראשי צוותים

·   מומחים

·   מקצוענים

·   אנשי מכירות

·   סטודנטים

·   עובדים אחרים

 ·   חבר הנהלה

·   מנהל ביניים

·   ראש צוות

·   מקצוען (Professional)

·   מקצוען (Professional) מתחיל

·   תפקיד תפעול'/אדמיניסטרטיבי

עבור כל התפקידים יש גם מידע בחלוקה לתפקידי R&D ו- Non R&D
שיעור הדילול הכולל יש נתונים אין נתונים
Single/Double Triger יש נתונים אין נתונים
שפות עברית ואנגלית אנגלית

 

עבור כל אחד מהפתרונות ישנם:

  • פירוט של החברות המשתתפות: גודל, תעשיה וכדומה.
  • פירוט של סוגי כלי התגמול ההוני (אופציות, מניות חסומות, RSUs וכדומה) ושילוב ביניהן.
  • ניתוח של האוכלוסיות הזכאיות לתגמול הוני.
  • ניתוח הענקות לעובדים חדשים.
  • מידע נוסף – רחב – על תקופות הבשלה (Vesting), תנאי ביצוע, פקיעה ועוד.
  • לקוחות ESOP נהנים מכך שחלק מהנתונים מדווחים ישירות על-ידי ESOP (מותנה באישור הלקוח).